Приключения веселого кролика Багса Банни, который вдруг «заделался» рыцарем. Королевство Артура и рыцарей Круглого Стола переживает не лучшие времена, потому что Темный рыцарь похитил Поющий меч и оставил его под надежной защитой огнедышащего дракона. Придворный шут — кролик Багс — замечает, что лишь дураку придет в голову отправиться за мечом в логово дракона, поэтому король отправляет его самого на поиски ценной вещицы. Доблестный-доблестный Багс решительно направляется к замку Темного рыцаря, готовый застать противника врасплох и выполнить волю короля. И все идет хорошо, пока не просыпается дракон.